根据乘联会厂家数据，17年8月新能源乘用车销量达到5.3万，环比7月增长1万台，同比增速72%。在17年补贴政策重新规范调整和市场需求逐步回归正常情况下，新能源车产销逐步走强的特征。

在总体中国乘用车市场走势年初高、随后持续下行到夏季谷底的正常走势下，新能源乘用车呈现顽强的月度环比向上趋势。17年新能源乘用车保持连续7个月的月度环比持续增长态势，从1月的0.65万起步，2月环比增1.1万台、3月1.1万，4月0.2万、5月0.9万、6月0.3万、7月0.2万，8月0.9万，最终增长到5.3万。

17年乘用车形成持续拉升走势，首先得益于年初的北京等限购城市需求的快速启动，其次是新能源车补贴公告和购置税免税公告的按节点发布，同时也是越来越多的厂家把新能源车作为发展重点，不断推出新车型的推动效果。相信随着新能源车与传统车的双积分政策的即将出台，未来新能源市场是可期待的较快增长。

一、新能源乘用车销量暴增。

1.8月新能源车销量恢复

在15年新能源车高增长后，16年新能源乘用车市场呈现调整规范发展的特征。16年1-3月新能源车快速恢复性增长，3月冲刺到2.7万台水平。随后4月的6-7月环比增长速度放缓，但5月和8月两次环比上月的增量都达到0.9万台，体现的增长的强劲动力。

17年补贴目录是每月一批，因此形成2月开始的目录产品的产销增长，而购置税目录在4月和7月发布，加之各地的地方补贴政策在陆续发布，4月和7月的发布也较好，共同推动了5月和8月的两轮较好增长。

2.新能源车的纯电动占80%

8月新能源乘用车呈现结构性走强特征。17年8月新能源乘用车车销量达到5.3万，总体同比增速73%。8月的纯电动轿车89%的增速，体现了区域市场的差异化拉动效果。插电混动同比增速29%，较纯电动差距缩小。

3.新能源车的级别趋于经济型化

8月纯电动中的A00级电动车有2.4万台，同比增138%，占乘用车57%份额，仍是最大的市场。A级电动车主要是北京市场的拉动，因此去年的年初销量仍较低，今年的8月的A级电动车同比增40%，环比7月增长17%，体现北京市场需求的平稳。

4.新能源车细分市场变化

目前的纯电动A00级车成为车市的绝对主力车型，增长表现突出，而16年A级电动车表现也较强,17年8月仍较快发展。

3月开始的A级电动车的限购城市表现较好，因此没有类似经济型电动车的政策影响波动的特征。但4-6月A级电动车没有持续走强,7-8月的宋EV荣威RX5等带来一定增量。

A00级的潜力是巨大的，2月就体现出较强增长潜力。3月的销售进一步增长，4-5月高增长，6-8月相对高位稳定，体现终端市场有效回升的特征。

5.新能源车交强险上牌数据

17年的1-2月保监会交强险汽车销量数据体现上海暂时超过北京,但随着北京放牌，3-5月北京回归领军地位。1-7月北京的新能源车达到3.6万台，其中基本是纯电车型。

随着北京新能源销量逐步超越上海，由此也决定了全国新能源车市场的发展模式是纯电为主的特征，地方特色决定市场模式。广东的插混和纯电销量近似，这也是广汽和比亚迪的共同努力的效果。

二、新能源车政策分析

1、国家层面政策分析

• 两部委：发布《关于促进小微型客车租赁健康发展的指导意见》

《指导意见》的出台，对保护用户权益、提高小微型客车租赁有效供给、优化交通出行体系、促进行业健康规范发展具有积极意义。

• 中汽协：双积分管理办法或于8月下旬正式落地

8月16日消息，中国汽车工业协会常务副会长董扬在访谈中提到，从马凯副总理近期参加的座谈会上了解到的信息是，双积分管理办法很有可能于今年8月下旬正式落地。

2、地方补贴政策

• 北京：2639辆国Ⅲ柴油公交车年内全部淘汰

8月23日消息，北京市现有的2639辆国Ⅲ柴油公交车底将彻底淘汰，届时，北京公交将告别国Ⅲ柴油车。

• 北京：第4批纯电动小客车产品备案信息发布

8月30日消息，汽车交通处发布了北京市示范应用纯电动小客车产品备案信息（2017年第4批）及北京市示范应用纯电动小客车生产企业备案信息（2017年第4批），共有10款车型入选。

• 北京：将对网约车数量进行调控清理不合规人员及车辆

目前，北京有6家网约车平台取得了运营资质，符合条件的人员将逐步进行资格考试。下一步，北京将逐步清理不合规人员及车辆，对网约车总数进行调控。

3、限购城市指标达到峰值

据北京市小客车摇号结果查询官网显示，截至2017年8月8日24:00，小客车配置指标累计收到个人普通小客车配置指标申请和确认延期的共2886166个；有46612家企事业等单位申请普通小客车配置指标77760个；累计收到个人示范应用新能源小客车配置指标申请和确认延期的共46254个；有2894家企事业等单位申请示范应用新能源小客车配置指标4464个。按照规定，通过资格审核的个人示范应用新能源小客车指标申请，按申请时间先后顺序直接配置指标。当年指标额度用尽后，申请人轮候排序。2017年第1期和第2期中签过期未用的个人示范应用新能源小客车指标将再次当年直接配置。

北京目前的待购车客户是相对的峰值，达到月均7000个，1-6月共配置2.8万个，后面指标还能延期使用到年末，因此北京市场的贡献度将持续到年底。这对全国新能源车的市场是巨大的增量贡献。而天津和广州的车型都不是电动车，增量难度也就很大。

4、限购价格的变化

限购城市的价格持续上升的趋势较强，8月的各地车牌价格均有上涨，尤其是天津、深圳、杭州的价格均有上涨，形成较强的本地牌照的保值增值的预期。

三、8月新能源车主力车型销量表现较强

1.8月新能源车主力厂家销量走势

新能源车市场的走势较强，近期的节能与新能源车发展技术线路图强化了混动的发展思路，提出混动的销量要超越传统新能源车，这也是值得关注的政策变化。我们也是把混动厂家纳入考虑。16年的新能源车主要是民营企业的超强表现，众泰、吉利、比亚迪的表现超强。而北汽新能源和江淮的走势相对平稳。17年8月的新能源车厂家销量分化，混动的稳定可持续增长也是值得关注的。

2.8月新能源车纯电动主力车型很强

16年电动车销量较高的是帝豪电动、北汽E系电动、知豆D2、比亚迪e5、比亚迪秦EV、江淮IEV等。

17年8月相对走强的电动车主要是A00级电动车，北汽EC180、吉利知豆、奇瑞EQ等表现较强，北京市场的需求车型比亚迪E5北汽EC180等表现的很好。8月的微型电动车继续保持强势，中大型电动车市场也有亮点。

3.8月新能源车插电混动主力车型很强

插电混动车型的8月同比增长，也是难得的较好表现。比亚迪继续保持插混的强势地位，同时表现较好的是荣威ERX5等新品。上海插混的市场优势仍是较明显，广州和深圳市场的新能源表现目前一般，非限购地区的插混也有突破趋势。

4.国产普混也进入新阶段

15年11月的卡罗拉和雷凌混动推出。这类普通混动产品不属于我们的新能源系列，但其在美国市场销量巨大，且技术复杂程度远高于纯电动，成本优势也明显。考虑到美国的普混市场远大于插混市场，中国的市场未来变化也是值得观察的。但16年8月的普锐斯退出也是很可惜的，毕竟是世界风向标。

16年丰田混动的总体销量在月均6300台水平，卡罗拉和雷凌的混动市场认可度很高。17年丰田普混仍是快速上升态势，17年6月突破月销万台,8月由于日系休假，但仍有近0.8万台。

17年的的普混仍是南北丰田为主，但雅阁等混动车型已经表现出稳定的需求，雅阁的销量超过凯美瑞混动较多。8月的起亚K5混动也是表现较强。

近期的雅阁、思铂睿、君越、索纳塔、K5等混动全面出击,中高级车混动化趋势日益明显。

前期自主品牌的的混动化趋势在探索，但目前的趋势是顺应政策逐步转到插混的线路发展，帝豪PHEV传祺系列PHEV都有较好表现。